信息披露规则及违规案例.ppt

上市公司信息披露规范与案例分析小组成员介绍组长：江婷组员：李燕玲李洁李科佳杨倩一、对信息披露制度的理解及认识为何披露？对信息披露制度的理解及认识二、信息披露的基本原则—信息披露的基本原则-怎样披露?DCBA真实性：没有虚假准确性：没有严重误导完整性：没有重大遗漏及时性：两个工作日内披露E公平性：不得选择性披露怎样披露信息披露的及时性首次披露时点（最先触及）董事会或监事会作出决议时；签署意向书或协议时；公司（含任一董事、监事或高级管理人员）知悉或理应知悉重大事件发生时。持续性披露处于筹划阶段的重大事件难以必威体育官网网址；市场出现有关该事件的传闻；股票交易发生异常波动。强制性信息披露制度简介上市公司的信息很多，只有对“投资者决策”及“股票价格”已经或可能产生重大影响的信息才被列为强制性披露范围。010203年度报告——会计年度结束后4个月内半年度报告——半年度结束后2个月内季度报告——季度结束后1个月内定期报告的披露公司的基础信息公司的股东信息报告期经营情况分析公司治理情况下一报告期的业绩预告报告期财务信息报告期重大事项定期报告披露什么：发行与上市股东信息董事会、监事会、股东大会决议其他重大事项的披露非交易事项：交易事项关联交易事项非关联交易事项临时报告的披露涉及数据为负值，取绝对值标的资产涉及帐面值和评估值时，取较高者；购买或出售股权导致合并范围发生变化，股权对应的全部资产和收入作为计算，净利润按照持有股权的比例计算。计算标准的注意事项披露标准：10％和50％总资产主营业务收入：1000万元以上/5000万元以上净资产：1000万元以上/5000万元以上净利润：100万元/500万元以上交易事项的披露标准重大诉讼、仲裁事项1000万元且占净资产10％以上12个月内累计业绩预告和盈利预测修正异常波动和澄清变更募集资金投资项目任何金额的变更董事会审议并提交股东大会利润分配、资本公积金转增12345其他重大事件修正转股价格；累计转股达到10％；公司信用状况发生变化；担保人发生重大资产变动、重大诉讼、合并或分立情况；未转换可转债数量少于3000万元；付息公告；开始转股公告；赎回公告；回售公告（回售条件和变更募集资金）；每季公布股份变动情况。可转换公司债券涉及的重大事项关注股票异常波动信息，与市场监察部联合监管；与证监会派出机构开展合作，互相通报监管信息；实行监管行业分工，加强风险分类管理；信息披露文件审核—质疑式审核；检索主要证券信息媒体，监控信息披露；利用现代化技术（如报表识别系统等）（从形式审查到合理怀疑）信息披露监管方式在上市公司范围内通报批评0101020304公开谴责公开认定其不适合担任上市公司董事、监事、高级管理人员建议上市公司更换董事会秘书020304对违规行为的惩戒信息披露违规案例-问题监管根据有关报道并进一步审查发现，公司1999年6月前为原大股东提供担保75048万元，余额40820万元，26750万元涉及诉讼，公司未及时披露担保和诉讼事项，直至2001年大股东变更后才暴光。公司当年出现巨额亏损。（公开谴责）《A公司隐瞒乐什么？》—万家乐巨额担保2001年中报审核发现，公司12个月内累计为他人担保24笔，涉及金额63913万元，占公司净资产的300%，公司未及时披露。（公开谴责）2001年年报审核发现，2001年下半年公司为他人提供担保12笔，累计金额22920万元，公司仍未及时披露。（内部通报批评）多次因担保受到批评与谴责—中科健对外担保事项披露—案例关联公司借款未及时披露--*ST环保2002年11月24日-28日，分别与三间关联公司签定借款协议及战略合作协议，向关联公司提供资金1.32亿元的借款，未履行相关审批程序，未及时履行披露义务。（公开谴责）关联占用、以楼抵债未及时披露--*ST小鸭2001年年报审核发现，公司固定资产突然增大，系由大股东抵债取得，但以往年度并不存在资金占用现象。经核查，公司当年新增大股东资金占用2亿元，未予披露；为急于解决该事项，公司又在未履行审批程序和披露义务的情况下擅自以楼抵债1.2亿元，造成错上加错。（公开谴责）资金占用披露不实—案例委托理财产生重大损失--深天马01公司于2001年2月27日与大连证券有限责任公司签订《购买国债协议》，将募集资金1.5亿元委托大连证券购买国债，2002年3月7日签定延期协议，公司均未履行信息披露义务；2002年