汽车行业2025年自主整车向上，产业升级加速-甬兴证券.pdf

行业投资策略

正文目录

1.新能源汽车加速渗透，自主品牌市占率提升6

1.1.新能源销量持续增长，插混渗透率提升6

1.2.自主品牌市占率提升，龙头企业表现优秀8

1.3.自主品牌出口海外趋势已成10

2.整车全域智能，智能化加速12

2.1.迈向智能化新阶段：整车全域智能12

2.2.智驾：功能进阶，高阶智驾下沉14

2.3.智能座舱：快速升级17

2.4.智能底盘：线控制动和空悬快速发展，线控转向商业化加速20

3.人形机器人：产业萌芽期，龙头企业引领发展24

4.轻量化：镁合金材料优势凸显，零部件应用前景广阔29

4.1.汽车轻量化有助于提升续航和节能减排29

4.2.新材料技术及先进的制造工艺均为实现汽车轻量化的重要途径.29

5.投资建议34

6.风险提示34

图目录

图1:乘用车批发销量及同比6

图2:乘用车零售销量及同比6

图3:新能源批发销量及同比6

图4:新能源零售销量及同比6

图5:2024年新能源乘用车月度渗透率7

图6:纯电乘用车销量及同比7

图7:插混乘用车销量及同比7

图8:纯电销量占比7

图9:插混销量占比7

图10:盖世汽车研究院对2025年中国汽车市场的预测8

图11:日系品牌乘用车销量及同比9

图12:德系品牌乘用车销量及同比9

图13:美系品牌乘用车销量及同比9

图14:自主品牌乘用车销量及同比9

图15:自主品牌乘用车月度销量占比9

图16:比亚迪销量及同比10

图17:吉利汽车销量及同比10

图18:长安汽车销量及同比10

图19:长城汽车销量及同比10

图20:乘用车出口销量及同比11

图21:新能源乘用车出口销量及同比11

图22:全国汽车月度出口量走势（单位：万辆）12

图23:汽车智能化金字塔13

图24:比亚迪璇玑架构13

图25:比亚迪璇玑架构13

图26:小鹏AI天玑5.4.014

图27:小鹏AI天玑5.4.014

图28:国内乘用车高速NOA城市NOA渗透率15

图29:HUAWEIADS3.0端到端类人智驾16

图30:MONAM032024款620超长续航16

图31:2024款埃安霸王龙650激光雷达版17

图32:中国智能座舱市场规模（亿元）18

请务必阅读报告正文后各项声明3

行业投资策略

图33:智能座舱主要部件渗透率18

图34:智能座舱各价格带渗透率19

图35:中国座舱域控渗透率及市场规模19

图36:2024年1-8月国内座舱域控制器供应商竞争格局（标配）19

图37:2024年1-8月国内座舱域控芯片供应商竞争格局（标配）19

图38:2024年1-8月国内中控屏集成商竞争格局（标配）20

图39:2024年1-8月国内液晶仪表屏供应商竞争格局（标配）20

图40:2024年1-8月国内HUD供应商竞争格局（标配）20

图41:2024年1-8月国内DMS供应商竞争格局（标配）20

图42:中国乘用车线控制动渗透率及市场规模情况（亿元）21

图43:2024年1-6月中国线控制动市场份额21

图44:中国线控转向市场规模情况（亿元）22

图45:中国空气悬架市场规模情况（亿元）23

图46:中国2024年1-10月空气悬架市场份额情况23

图47:部分国家机器人产业相关政策24

图48:2019-2025年中国劳动力需求与供给情况（亿人）25

图49:2025-2030