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金融危机下中小企业财务风险的控制-2019年精选文档

一、金融危机对中小企业财务风险的影响分析

(1)金融危机对中小企业财务风险的影响是多方面的。首先，金融危机往往伴随着全球金融市场的不稳定，导致资金链断裂的风险增加。例如，2008年全球金融危机期间，许多中小企业由于融资渠道受限，面临严重的资金短缺问题。据调查，当时约有40%的中小企业因为融资困难而陷入经营困境。其次，金融危机期间，原材料价格上涨、汇率波动以及出口订单减少等因素，进一步加剧了中小企业的财务压力。以我国为例，金融危机期间，中小企业原材料成本平均上涨了15%，而出口订单则减少了约30%。

(2)金融危机对中小企业财务风险的另一大影响是信用风险的增加。在金融危机期间，银行等金融机构普遍收紧信贷政策，中小企业难以获得必要的信用贷款。据统计，金融危机期间，我国中小企业贷款难、贷款贵的问题尤为突出，贷款利率平均上涨了5个百分点。此外，金融危机还导致应收账款回收期延长，应收账款坏账风险上升。例如，某知名制造企业在金融危机期间，应收账款回收期从原来的60天延长至90天，坏账率上升了10%。

(3)金融危机还加剧了中小企业的流动性风险。在金融危机背景下，中小企业面临的市场需求下降，销售回款速度减慢，导致企业流动性紧张。据相关数据显示，金融危机期间，我国中小企业流动性比率平均下降了20%。以某家居企业为例，该企业在金融危机期间，由于订单减少，流动资金紧张，不得不通过出售部分资产来维持运营。这种情况在金融危机期间较为普遍，对中小企业的生存和发展造成了严重威胁。

二、中小企业财务风险的主要类型及成因

(1)中小企业财务风险的主要类型包括流动性风险、信用风险、市场风险和操作风险。流动性风险主要表现为企业资金链断裂，无法及时偿还债务。以2019年某服装生产企业为例，由于市场需求下降，该企业库存积压严重，导致流动资金短缺，最终不得不停产整顿。信用风险则是指企业因应收账款无法收回而遭受损失的风险。据统计，我国中小企业应收账款坏账率普遍高于10%。市场风险则与外部市场环境变化有关，如汇率波动、原材料价格波动等。例如，2018年某电子企业由于原材料价格上涨，产品成本大幅上升，利润空间受到挤压。操作风险则是指企业内部管理不善或操作失误导致的风险。某餐饮连锁企业在疫情期间，由于门店关闭，内部管理混乱，导致经济损失。

(2)中小企业财务风险的成因复杂多样。首先，融资渠道单一，依赖银行贷款是中小企业融资的主要途径，但银行贷款门槛高，审批时间长，导致中小企业融资困难。据调查，我国中小企业融资难、融资贵问题长期存在。其次，企业管理水平不高，财务管理制度不健全，导致风险控制能力弱。例如，某建筑企业在扩张过程中，由于缺乏有效的财务管理，导致项目成本超支、工期延误。此外，中小企业对外部市场环境的适应能力不足，难以应对市场变化带来的风险。以2015年某家具企业为例，该企业在市场低迷时期未能及时调整产品结构，导致销售额大幅下降，库存积压。

(3)中小企业财务风险的成因还包括政策环境、行业竞争和宏观经济等因素。政策环境方面，政府对中小企业的支持力度不够，税收优惠、财政补贴等政策落实不到位。以2020年为例，受疫情影响，部分中小企业面临停工停产，但政府相关扶持政策尚未完全到位。行业竞争方面，中小企业面临来自大企业的激烈竞争，市场份额不断被挤压。例如，某互联网企业在发展初期，由于竞争激烈，市场份额一度被大型企业占据。宏观经济方面，经济周期波动、国内外政策变化等因素也会对中小企业财务风险产生较大影响。如2016年我国经济增速放缓，导致部分中小企业经营困难。

三、金融危机下中小企业财务风险控制策略

(1)在金融危机背景下，中小企业应采取一系列财务风险控制策略以保障企业的稳定运营。首先，加强现金流管理是关键。企业应优化应收账款管理，缩短账期，提高资金回笼速度。例如，可以通过建立严格的信用评估体系，对客户进行信用评级，减少坏账风险。同时，加强存货管理，合理控制库存水平，避免因库存积压导致的资金占用。此外，企业还应建立现金储备机制，确保在金融危机期间有足够的流动资金应对突发事件。据相关数据显示，金融危机期间，成功控制现金流的企业存活率比未控制现金流的企业高出30%。

(2)优化融资结构是中小企业应对金融危机的另一重要策略。企业应拓宽融资渠道，降低对单一融资方式的依赖。可以通过发行债券、股权融资等方式，吸引更多投资者。同时，加强与金融机构的合作，争取更优惠的贷款利率和还款条件。此外，企业还可以通过供应链金融、融资租赁等创新融资方式，缓解资金压力。例如，某中小企业通过供应链金融，将应收账款转化为现金，有效缓解了资金紧张状况。据统计，采用多元化融资方式的企业在金融危机中的生存率比单一融资方式的企业高出25%。