数字金融发展对城商行运营效率影响研究.pdf

摘要

随着新一轮科技革命和产业革命的到来，数字金融发展进入快车道。数字金融是社

会发展的必然趋势，作为数字与金融的结合，外部环境下的数字金融对银行的经营发展

有很大的影响。一方面，通过分流客群，挤压利润空间，打破银行垄断地位等方式冲击

银行发展。另一方面，逼迫银行涉足数字科技领域，促进其产品服务优化、经营模式变

革、业务流程再造、应用场景重塑。而对规模小、灵活性高、积极进行数字化转型的城

市商业银行来说，随着近年来暴雷事件频出，吸收合并屡见不鲜，数字金融对其运营效

率的影响更加值得探究。

本文首先梳理了数字金融与商业银行运营效率的相关研究，介绍了相关定义及发展

现状，其次分析了数字金融对城商行运营效率的具体影响及传导渠道，阐述了地区差异

292012-2021

及规模差异，并据此提出相应假设。然后，使用家上市城商行年间的面

板数据，以北京大学发布的数字普惠金融指数作为解释变量，以DEA-Malmquist指数模

型测度的全要素生产率作为被解释变量。同时构建静态面板模型，实证检验假设内容。

研究发现：（1）数字金融发展显著提升了我国城商行的运营效率。（2）数字金融主要

3

通过倒逼城商行提升数字化水平、降低信息不对称水平路径提升其运营效率。（）数

字金融发展对东西部地区城商行运营效率的提升作用比中部地区明显。同时，数字金融

发展对我国较大资产规模城商行的运营效率存在更强烈的促进效果，反之则存在较小的

促进效果。基于以上研究结论，本文认为政府需要不断加强数字化金融体系建设以提供

良好的运营环境，城商行需要结合自身特点进行数字化变革，降低信息不对称水平以优

化信贷结构，同时还需要加大数字化人才培养力度以更加有效地提升城商行运营效率，

进而实现金融体系传统与创新的协调发展。

关键词：数字金融，城商行，运营效率，信息不对称

I

ABSTRACT

Withtheadventofanewroundoftechnologicalandindustrialrevolution,thedevelopmentof

digitalfinancehasenteredafastlane.Digitalfinanceisaninevitabletrendofsocialdevelopment.Asa

combinationofdigitalandfinance,digitalfinancehasagreatimpactontheoperationanddevelopmentof

banks.Ontheonehand,itimpactsthedevelopmentofbanksbydivertingcustomers,squeezingprofit

spaceandbreakingthemonopolypositionofbanks.Ontheotherhand,itforcesbankstogetinvolvedin

thefieldofdigitaltechnology,promoteproductandserviceoptimization,reformbusinessmodel,

reengineerbusinessprocessandreshapeapplicationscenario.Forcitycommercialbankswithsmallscale,

highflexibilityandactivedigitaltransformation,theimpactofdigitalfinanceontheiroperational

efficie