财务管理资产管理案例研究（PPT74页）.pptxVIP

财务案例研究;资产管理案例研究;;案例五：东亚石化集团财务公司内部结算中心;一、政策背景;企业集团财务公司内部转账结算业务审批规定;;;;;二、资金结算产生的背景;三、结算中心集中控制系统;把握：;财务总部对各分支机构的一级控制：

1）限定业务范围

2）审批年度经营计划

3）规定票据和资金的流程

4）对存贷款的管理

5）对头寸的控制

6）信息的传递

7）稽核监管

8）评价与奖惩;各分支机构对分（子）公司的二级控制

1）自身的经营计划制定

2）管理所辖区内分（子）公司的资金结算。（票据流、资金流和信息流）

3）对分（子）公司头寸信息的上报和监控

4）内部稽核和会计核算

5）与参与结算的公司签订三项协议

;四、从手工模式到网络模式;五、结算系统管理的精髓;六、面临的问题与挑战;案例六：绿远公司固定资产投资可行性评价;绿远公司固定资产

投资可行性评价;一、了解案例背景;二、对现金流量的估计;本案例需注意：;三、折现率的计算;加权资本成本率的确定

经营风险、财务风险、资本结构等决定了加权资本成本的权数；

市场资金供求和平均收益率等决定各单项资金成本。

加权资本成本率是一个预测数据，用于投资和筹资的效益比较。;新项目在何时采取公司原有的加权资金成本率？（基本假设）

新项目的经营风险与原公司大致相同

新项目的筹资不能极大的改变原有资本结构;在该项目中是否符合上述条件？

加权资本成本率的高低在净现值的计算中起何作用？

加权资金成本率在内涵报酬率计算中起何作用?;四、敏感性分析;逆分析方法：

是在维持原决策结论不变的前提下各因素所容许变动的范围。

即净现值等于0、现值指数等于1、内涵报酬率等于资金成本率时各相关因素的值。;例：某案例中净现值等于0时的NCF＝291290元，也就是说现金净流量变动的下限是291290元，并由此计算维持该现金净流量的销售量下限、销售价格下限、成本下限、投资有效期的下限等。

试对本案例的敏感性加以分析;企业内部控制案例研究;案例七：上海胜华制药有限公司内部控制制度;（一）政策背景;内部会计控制规范——基本规范（试行）财会[2001]41号;第一章??总则;;第二章??内部会计控制的目标和原则;第七条??内部会计控制应当遵循以下基本原则：;;第三章??内部会计控制的内容;;;;;第四章??内部会计控制的方法;;;;第五章??内部会计控制的检查;;第六章??附则?;内部会计控制规范——货币资金（试行）财会[2001]41号;第一章??总则;;第二章??岗位分工及授权批准;;;;;第三章??现金和银行存款的管理;;;第四章??票据及有关印章的管理;第五章??监督检查;;第六章??附??则?;（三）内部控制的五个构成要素;2.风险评估;3.控制活动

各管理阶层所制定并被实施的政策与程序。

绩效评估、信息处理、实物控制、职责分工。;（四）内部控制应当遵循以下基本原则：

①内部控制应当涵盖单位内部的各项经济业务、各个部门和各个岗位，并将内部控制落实到决策、执行、监督、反馈等各个环节；

②内部控制应当符合国家有关法律法规和本单位的实际情况；

③内部控制应当保证单位内部机构、岗位及其职责权限的合理设置和分工，权责分明、相互制约、相互监督；

④内部控制应当正确处理成本与效益的关系，保证以合理的控制成本达到最佳的控制效果。;（五）内部控制的内容

对货币资金、筹资、采购与付款、实物资产、成本费用、销售与收款、工程项目、对外投资、担保等经济业务的控制。;（六）内部控制的方法

组织结构控制、授权批准控制、会计系统控制、预算控制、财产保全控制、人员素质控制、风险控制、内部报告控制、电子信息系统控制等。;（七）案例分析;;1、Geniusonlymeanshard-workingalloneslife.(Mendeleyer,RussianChemist)?天才只意味着终身不懈的努力。20.8.58.5.202011:0311:03:10Aug-2011:03

2、Ourdestinyoffersnotonlythecupofdespair,butthechaliceofopportunity.(RichardNixon,AmericanPresident)命运给予我们的不是失望之酒，而是机会之杯。二〇二〇年八月五日2020年8月5日星期三

3、Patienceisbitter,butitsfruitissweet.(JeanJacquesRousseau,Frenchthinker)忍耐是痛苦的，但它的果实是甜蜜的。11:038.5.202011: