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长期股权投资培训课件

汇报人：XX

目录

01

长期股权投资概述

02

投资决策分析

03

会计处理方法

04

长期股权投资管理

05

案例分析

06

培训课程设计

长期股权投资概述

01

定义与分类

长期股权投资是指企业为了获取长期利益，对其他企业进行的股权性质的投资，通常持有期限超过一年。

长期股权投资的定义

长期股权投资按对象可分为对子公司的投资、对合营企业的投资和对联营企业的投资。

按投资对象分类

根据投资目的不同，长期股权投资可分为控制性投资、共同控制投资和重大影响投资。

按投资目的分类

01

02

03

投资目的

获取控制权

实现财务收益

投资者通过长期股权投资获取股息、分红等财务收益，以期达到资产增值。

通过持有一定比例的股份，投资者可以对被投资公司施加影响或取得控制权。

战略协同效应

企业间通过股权投资实现资源共享、市场拓展，以增强双方的市场竞争力。

相关法规政策

确认与核算

介绍长期股权投资的确认条件及核算方法。

定义与范围

明确长期股权投资的核算范围及定义。

01

02

投资决策分析

02

投资项目评估

通过审查目标公司的财务报表，评估其财务状况、盈利能力及风险水平。

财务报表分析

识别潜在风险，如市场波动、政策变化等，并制定相应的风险应对策略。

风险评估与管理

分析行业趋势、市场需求和竞争环境，预测投资项目的长期增长潜力。

市场前景预测

风险与收益分析

分析潜在的市场波动、信用风险和流动性风险，以确定投资的潜在风险水平。

评估投资风险

采用贴现现金流（DCF）模型等方法预测投资回报，评估长期股权投资的收益潜力。

收益预测方法

探讨不同投资策略下的风险与收益关系，如保守投资与高风险高回报投资的对比。

风险收益权衡

分析历史上著名的长期股权投资失败案例，如安然公司破产事件，总结风险控制的重要性。

案例分析：投资失败

研究成功的长期股权投资案例，如巴菲特对可口可乐的投资，理解风险管理和耐心等待的价值。

案例分析：投资成功

投资决策流程

明确投资目的，如资本增值、现金流或市场扩张，为后续分析提供方向。

01

确定投资目标

收集潜在投资对象的财务报表、市场地位、行业趋势等关键信息。

02

搜集相关信息

分析投资项目的潜在风险和预期回报，确定投资的可行性与吸引力。

03

评估风险与回报

根据评估结果，制定具体的投资策略，包括投资组合的构建和资金分配。

04

制定投资策略

投资后持续监控项目表现，根据市场变化和业绩反馈适时调整投资决策。

05

监控与调整

会计处理方法

03

权益法与成本法

权益法下，投资收益随被投资企业净利润的变动而变动；成本法则在被投资企业宣告股利时确认收益。

成本法适用于对被投资企业没有重大影响的投资，投资成本在投资期间保持不变，除非发生减值。

权益法适用于对联营企业和合营企业的投资，按照投资者在被投资企业中的股权比例确认投资收益。

权益法的基本概念

成本法的基本概念

权益法与成本法的比较

权益法与成本法

权益法的应用实例

例如，甲公司持有乙公司25%的股份，采用权益法核算，需根据乙公司年度净利润的25%调整甲公司的投资收益。

成本法的应用实例

例如，丙公司投资于丁公司10%的股份，采用成本法核算，仅在丁公司宣告股利时确认投资收益。

投资收益确认

01

权益法下，投资收益根据被投资单位的净利润按持股比例确认，反映投资价值变动。

权益法的应用

02

成本法下，投资收益仅在收到股利时确认，不随被投资单位的利润波动而变动。

成本法的收益确认

03

对于以公允价值计量的长期股权投资，其价值变动直接计入当期损益，影响投资收益。

公允价值变动的处理

投资减值处理

当投资的账面价值超过其可回收金额时，需要进行减值测试，以识别是否存在减值迹象。

识别减值迹象

如果后续期间内投资价值回升，可以对减值损失进行部分或全部转回，但需遵循相关会计准则。

减值后的恢复

进行减值测试时，首先确定资产的可回收金额，然后比较账面价值，若账面价值高于可回收金额，则需计提减值准备。

减值测试的步骤

确认减值后，应减少长期股权投资的账面价值，并在利润表中确认相应的减值损失。

减值准备的会计分录

长期股权投资管理

04

投资组合管理

通过分散投资于不同行业和地区的公司，降低单一投资风险，实现投资组合的稳定增长。

多元化投资策略

定期对投资组合进行业绩评估，根据市场变化和公司表现调整持股比例，优化投资组合。

定期评估与调整

设置止损点和风险敞口限制，运用衍生工具对冲风险，确保投资组合在可接受的风险范围内运作。

风险管理与控制

投资监控与评价

定期财务报告分析

通过定期审查被投资公司的财务报告，分析其盈利能力、偿债能力及现金流状况。

管理层沟通与评估

与被投资公司的管理层保持沟通，评估其管理能力和战略执行情况，确保投资目标的实现。

投资组合绩