《集团财务分析》课件.ppt

集团财务分析

课程目标理解集团财务分析的重要性掌握集团财务分析的基本概念和方法，为集团的战略决策提供有力支持。掌握集团财务分析的关键指标深入了解集团财务分析的关键指标，并能够运用指标进行有效分析。提升集团财务分析能力通过案例分析和实务操作，提高学员的集团财务分析实战能力。

财务分析的基本概念财务报表分析通过对企业的财务报表进行分析，了解企业的财务状况、经营成果和现金流量。财务比率分析将企业不同财务指标进行对比分析，揭示企业经营活动中存在的问题。财务趋势分析对企业历史财务数据进行分析，预测企业未来的发展趋势。

财务报表的种类及特点1资产负债表反映企业在特定日期的资产、负债和所有者权益状况。它就像企业的一张“资产清单”，展示了企业拥有什么以及欠了谁。2利润表反映企业在一定时期内的经营成果。它就像企业的一张“成绩单”，展示了企业在一段时间内赚了多少钱。3现金流量表反映企业在一定时期内的现金流入和流出情况。它就像企业的一张“现金账单”，展示了企业在一段时间内收支了多少现金。

资产负债表分析资产资产是企业拥有或控制的能够带来未来经济利益的资源。负债负债是企业过去的交易或事项形成的现时义务，履行该义务预期会导致经济利益流出企业。所有者权益所有者权益是企业资产扣除负债后剩余的权益。

资产负债表分析的关键指标指标名称指标含义计算公式流动比率衡量企业短期偿债能力流动资产/流动负债速动比率衡量企业短期偿债能力(流动资产-存货)/流动负债现金比率衡量企业短期偿债能力(现金+现金等价物)/流动负债

现金流量表分析1经营活动产生的现金流量反映企业日常经营活动中产生的现金流入和流出，例如销售商品或提供劳务收到的现金、购买商品或接受劳务支付的现金等。2投资活动产生的现金流量反映企业进行投资活动中产生的现金流入和流出，例如购买固定资产支付的现金、出售固定资产收到的现金等。3筹资活动产生的现金流量反映企业筹集资金活动中产生的现金流入和流出，例如发行股票收到的现金、偿还债务支付的现金等。

现金流量表分析的关键指标

利润表分析1销售收入企业在一定时期内销售商品或提供劳务所取得的收入2营业成本企业为取得营业收入而发生的直接成本3营业利润企业在一定时期内，从经营活动中取得的利润4净利润企业在一定时期内，从所有活动中取得的利润

利润表分析的关键指标1毛利率反映企业销售商品或提供劳务的盈利能力。2营业利润率衡量企业经营活动的盈利能力。3净利润率反映企业最终的盈利能力。4每股收益反映企业盈利能力与资本结构的综合效益。

偿债能力分析1偿债能力企业偿还到期债务的能力2短期偿债能力偿还短期债务的能力3长期偿债能力偿还长期债务的能力

偿债能力指标的计算与分析1.5流动比率流动资产/流动负债1速动比率速动资产/流动负债0.8现金比率现金及现金等价物/流动负债

营运能力分析定义营运能力分析是指企业经营活动效率的分析，即企业如何有效地利用其资源进行经营活动。目的评估企业资源的利用效率，识别改进和提升的空间，提高企业经营效益。指标包括流动资产周转率、存货周转率、应收账款周转率等。

营运能力指标的计算与分析指标计算公式分析方向流动资产周转率营业收入/平均流动资产流动资产的利用效率存货周转率销售成本/平均存货存货管理的效率应收账款周转率营业收入/平均应收账款应收账款管理的效率

盈利能力分析1净利润率衡量企业盈利能力的核心指标2毛利率反映企业产品或服务的盈利能力3销售净利率衡量企业主营业务的盈利能力4资产收益率反映企业资产的盈利能力

盈利能力指标的计算与分些指标反映了集团的盈利能力，我们可以通过对比历年的数据来分析集团的盈利能力变化趋势，并找出影响盈利能力的因素，从而制定有效的措施来提升集团的盈利能力。

股东权益价值分析1净资产收益率(ROE)衡量股东权益的获利能力2每股收益(EPS)反映每股所创造的利润3股利支付率衡量企业分配利润的比例股东权益价值分析主要考察企业为股东创造的价值，通过分析关键指标，可以评估企业的盈利能力、成长潜力和投资回报率。投资者可以通过这些指标判断企业的投资价值。

股东权益价值指标的计算与分析ROE净资产收益率衡量股东权益的盈利能力EPS每股收益反映公司盈利能力和股东回报水平BPS每股净资产反映公司资产的价值和股东权益的规模DPS每股股利反映公司对股东的现金回报能力

集团财务管理目标与策略盈利能力提升优化资源配置，提升盈利能力，实现可持续发展.风险管控建立健全的风险管理体系，有效防范和化解财务风险.资金优化配置合理配置资金，提高资金使用效率，降低融资成本.财务信息透明度加强财务信息披露，提高财务信息透明度，增强投资者信任.

集团财务整合与优化资源整合整合财务资源，提高资源利用效率优化财务流程，提高工作效率降低财务成本，提高财务效益

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