数字普惠金融发展对农村居民贫困脆弱性的影响--基于CFPS数据分析.pdf

摘要

2020年我国实现了全面脱贫的目标，但我国的扶贫工作仍未结束，后扶贫时

代我们需要将目光更多地转移到防止农户返贫上。数字技术的发展有效弥补传统

普惠金融在地理分布和信息采集分析上的不足，强化了金融机构的服务触及力和

风险管理能力，进一步降低了我国农村居民获得金融服务的门槛和成本，提升了

金融资源分配的公平性、合理性，为农村的经济发展提供了强有力的支持。在数

字化转型成为必然发展趋势和防止返贫成为乡村振兴重点内容的背景下，本文试

探究数字普惠金融的发展对防止农户返贫的作用。贫困脆弱性指标则可以通过对

现阶段数据的分析来估计居民未来陷入贫困的概率，这为防止返贫工作提供了一

个较好的监测手段。

本文在对过往文献总结梳理的基础上，基于贫困脆弱性定义和相关理论，从

提升风险抵御能力和风险事前管理能力两方面阐述了数字普惠金融发展能减低

阶段广义最小二乘法，基于世界银行2022年公布的贫困线，构建了预期贫困脆弱

性指标。将该指标与数字普惠金融发展指数进行Probit模型回归，用以验证我国

数字普惠金融发展对农村居民贫困脆弱性的影响。除此之外，进一步考察了数字

普惠金融三个子指标和不同金融服务类型对农村居民未来陷入贫困可能性的影

响。根据农户的户主性别、贫困属性和所处地域三个特征，将样本进行分组回归

分析，探究数字普惠金融对不同特征农户的贫困脆弱性影响是否存在异质性。最

后通过中介效应模型探究数字普惠金融对农户未来陷入贫困可能性影响的作用

机制。

本文得出的结论如下：(1)数字普惠金融的发展能够有效降低农村居民的贫

困脆弱性。不同贫困脆弱性水平下，数字普惠金融发展的三个子指标对降低农户

未来陷入贫困的可能性的影响作用有区别。覆盖广度只对低贫困脆弱性居民有显

著作用，数字支持服务只对高贫困脆弱性居民有显著作用。在50％脆弱线下信贷

和货币基金服务能有效降低农户贫困脆弱性，但保险和投资则具有相反的作用。

(2)数字普惠金融的发展对男、女户主的贫困脆弱性都具有显著的负向作用，在

50％脆弱线标准下其对男性户主的作用效果显著好于女性户主。在区域异质性上

表现为对东部、西部农户的贫困脆弱性有显著的负向影响，且对东部地区的作用

效果优于西部地区，但对中部影响不显著。(3)数字普惠金融能显著降低处于暂

时贫困状态农户的贫困脆弱性，而对处于慢性贫困状态的农户作用不显著。(4)

数字普惠金融主要通过促进农户非农创业、持有金融资产优化家庭及产结构、缓

解信息不对称、缓解信贷约束四个路径来降低农户未来陷入贫困的可能性。

根据以上理论分析和实证结果，本文提出了三条建议。一是政府应积极促进

数据共享，提升大数据资源使用效率，同时加强对居民数据安全的保护，促进数

字普惠金融进一步规范发展。二是政府和金融机构应该利用互联网在知识传播中

的优势，加强农户金融知识教育，避免农户盲目进行风险投资，加大其面临的风

险。三是针对不同特征的农户在数字普惠金融发展过程中有所侧重，对弱势群体

予以保护，对不同发展状况地区根据其特点推进差异化发展。

关键词：数字普惠金融；农村居民；贫困脆勇弓性；金融包容性发展；信息不对称

Abstract

Inhasachievedthealleviationinanall-round

2020，Chinagoalofpovertyway,but

thealleviationworkinChinaisstillnotover．Inthealleviation

povertypost—povertyera，

weneedtofocusmoreonfarmersfromto

preventingreturningpoverty．The

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