《财务分析与管理决策》课件.pptVIP

财务分析与管理决策本课程旨在帮助您理解财务分析的概念、方法和应用，并将其运用到企业管理决策中。

课程概述及学习目标课程概述本课程将深入探讨财务分析在企业管理中的重要性，并介绍各种财务分析工具和技术，帮助您更好地理解和运用财务信息，提升企业管理决策水平。学习目标1.掌握财务分析的基本概念、框架和方法。

2.能够分析解读财务报表，识别企业经营状况和财务风险。

3.学习应用各种财务比率，进行财务诊断和评价。

4.了解财务预测和规划的方法，并能进行财务决策支持。

什么是财务分析财务分析是对企业财务状况、经营成果和现金流量进行系统分析和评估的过程。通过分析解读财务报表，我们可以了解企业的经营状况、财务风险和发展趋势，为企业管理决策提供支持。

财务分析的基本框架1财务分析2财务报表分析资产负债表、利润表、现金流量表3比率分析流动性、营运能力、盈利能力、偿债能力4杜邦分析分解ROE，分析各因素对盈利能力的影响5财务预测与规划销售预测、资金需求预测、财务预算

财务分析的主要用户企业管理层：进行战略规划、经营决策、风险控制投资者：评估投资价值、判断企业盈利能力和偿债能力债权人：评估企业偿债能力，确定贷款额度和利率政府监管部门：监管企业经营活动，维护市场秩序

财务报表介绍：资产负债表资产负债表是反映企业在特定时间点资产、负债和所有者权益状况的财务报表。它展示了企业拥有的资产、所欠的债务以及所有者对企业投入的资金情况。

资产负债表的主要组成部分资产企业拥有的所有资源，包括流动资产和非流动资产负债企业所欠的债务，包括流动负债和非流动负债所有者权益企业所有者对企业投入的资金，包括实收资本、盈余公积、未分配利润等

流动资产分析现金及现金等价物：可以随时用于支付的资金应收账款：企业销售商品或提供服务后，客户尚未支付的款项存货：企业用于生产或销售的原材料、在制品和产成品

非流动资产分析固定资产：企业用于生产经营的机器设备、厂房等，使用年限超过一年无形资产：企业拥有的专利、商标、著作权等，没有实物形态投资：企业用于其他企业的投资，包括长期投资和短期投资

流动负债分析应付账款：企业购买商品或接受服务后，尚未支付的款项短期借款：企业向银行或其他金融机构借入的期限在一年以内的借款应付工资：企业应支付给员工的工资，尚未支付

非流动负债分析长期借款：企业向银行或其他金融机构借入的期限超过一年的借款应付债券：企业发行债券募集的资金，到期后需偿还本金和利息递延税款：企业因会计处理方法不同，需在未来年度支付的税款

所有者权益分析实收资本：企业所有者投入的资金，反映企业资本规模资本公积：企业因资本溢价、股本转增等产生的盈余，反映企业资本积累未分配利润：企业历年积累的利润，尚未分配给股东

财务报表介绍：利润表利润表是反映企业在一定时期内经营成果的财务报表。它展示了企业在一段时间的收入、成本、费用和利润情况，反映了企业盈利能力。

收入分析销售收入：企业销售商品或提供服务获得的收入利息收入：企业将资金借贷出去，获得的利息收入投资收益：企业投资其他企业获得的收益

成本费用分析销售成本：企业销售商品或提供服务发生的直接成本，包括原材料、人工、制造费用等管理费用：企业行政管理发生的费用，包括工资、折旧、摊销等财务费用：企业融资活动发生的费用，包括利息支出、手续费等

利润分析毛利：销售收入减去销售成本的差额，反映企业产品或服务的盈利能力营业利润：毛利减去管理费用、财务费用和营业外支出后的差额，反映企业主要经营活动产生的利润净利润：营业利润减去所得税费用后的差额，反映企业最终的盈利水平

财务报表介绍：现金流量表现金流量表是反映企业在一定时期内现金流入和流出情况的财务报表。它展示了企业在一段时间的经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流入和流出情况，反映了企业现金流入和流出的状况。

经营活动现金流分析经营活动现金流是指企业在日常经营活动中产生的现金流入和流出，例如销售商品或提供服务获得的现金收入，支付采购原材料、支付员工工资等发生的现金支出。

投资活动现金流分析投资活动现金流是指企业进行投资活动产生的现金流入和流出，例如购买固定资产发生的现金支出，出售固定资产获得的现金收入，进行股权投资发生的现金支出等。

筹资活动现金流分析筹资活动现金流是指企业进行融资活动产生的现金流入和流出，例如发行股票获得的现金收入，偿还银行借款发生的现金支出，支付利息发生的现金支出等。

财务比率分析：流动性比率流动性比率是指反映企业短期偿债能力的比率，主要用于衡量企业在短期内偿还到期债务的能力。常用的流动性比率包括流动比率、速动比率和现金比率。

流动比率的计算与应用计算公式流动比率=流动资产/流动负债应用衡量企业短期偿债能力，流动比率越高，企业偿还到期债务的能力越强。参考值一般认为，流动比率大于2，说明企