2025【农户与合作社之间的信用合作风险分担博弈分析】8800字.docx

农户与合作社之间的信用合作风险分担博弈分析综述

目录

TOC\o1-2\h\u32068农户与合作社之间的信用合作风险分担博弈分析综述 1

129051.1合作社开展信用合作的风险因素 1

240671.1.1构建信用合作风险阶梯层级结构 1

207451.1.2风险因素指标说明 3

209051.2信用合作初步风险分担的静态博弈分析 4

207741.2.1静态博弈模型的基本假设 5

254141.2.2静态博弈模型构建与求解 6

320161.3信用合作共担风险最优分担比例的动态博弈分析 7

310781.3.1动态博弈模型的基本假设 8

145141.3.2动态博弈模型构建与求解 9

本文基于博弈论思想对合作社信用合作风险分担策略进行研究，其研究目的体现为：明确合作社信用合作业务风险分担流程，贯穿全生命周期，揭示合作社信用合作业务风险分担中的博弈关系及合理分担策略，为农户与合作社针对风险分担比例的谈判提供借鉴意见。

1.1合作社开展信用合作的风险因素

1.1.1构建信用合作风险阶梯层级结构

本研究按照宏观、中观、微观三个层面将信用合作风险进行分层（Li，2004），其中宏观层风险与外部环境有关，中观层风险与信用合作业务本身有关，微观层风险反映信用合作内部参与方之间的关系，该方法关注风险的边界与可控性，能够使信用合作各参与方有针对性地应对风险。

合作社信用合作风险阶梯层级结构见表4-1，信用合作中的宏观层风险反映合作社开展信用合作所面临的宏观环境的不确定性，属于系统性风险。宏观层风险主要包括法律风险和自然风险两大类。法律风险反映地方金融监管环境及信用合作相关政策的变化对信用合作带来负面影响的可能性；自然环境风险主要指当地气候和不可抗力引起的风险事件。中观层风险从行业和市场角度反映合作社信用合作所处的市场环境和当地金融环境的不确定性，包括市场风险与收益风险。市场风险指信用合作互助资金供给和资本市场的变化所引发的风险事件；收益风险指影响信用合作互助资金需求和发展农业生产经营投资收益率的各类风险事件。微观层风险从项目和业务的角度反映合作社信用合作内生变量在具体执行过程中的不确定性，即信用风险、合规风险和操作风险（赵美娟，2018）。信用风险是指社员家庭经济情况、抵押担保情况和信用评级情况的变化引起的风险事件；合规风险是指合作社的业务资格、资金管理和社员管理方面引起的风险事件；操作风险是指合作社贷款流程规范性、财务人员专业能力、内控制度健全性和管理人员个人素质的变化引起的风险事件。

表4-1合作社信用合作风险阶梯层级结构

风险层级

风险类型

风险因素

宏观层风险

法律风险

地方金融监管环境

信用合作政策

自然风险

当地气候

不可抗力

中观层风险

市场风险

资金供给

资本市场变化

收益风险

资金需求

农业生产投资收益

微观层风险

信用风险

社员家庭经济情况

抵押担保状况

信用评级情况

合规风险

业务资格

资金管理

社员管理

操作风险

贷款流程规范性

财务人员专业能力

内控制度健全性

管理人员个人素质

1.1.2风险因素指标说明

法律风险相关的风险指标包括地方金融监管环境和信用合作政策。其中，地方金融监管环境指的是各地方银监会和工商局对于互助社的监管以及相关法律合规环境，由于互助社数量较少，银监会也没有针对互助社的专项检查，只有地方金融环境比较好的时候，地方政府对合作社监管更加规范，更容易实现农户与合作社进行风险分担；信用合作政策如政府为信用合作业务注资，扩大信用合作资金池，合作社更有能力与农户进行风险分担。

自然风险相关的风险指标包括当地气候和不可抗力，这两者都会直接影响农业生产发展，当发生恶劣天气和水灾旱灾等不可预料的自然灾害产生巨大的农业损失时，可能会影响信用合作互助金的收回，产生逾期的情况，会进一步影响信用合作业务的可持续发展。

市场风险相关的风险指标包括资金供给和资本市场变化。资金供给和资本市场变化是从市场的角度来考虑的，当合作社对资金供给者社员的分红过少时，这部分社员可能会考虑不再把闲余资金留存在合作社内，造成资金供给短缺，另一方面，如果外部存款利率的调高或者理财产品利率调高，也会导致社员不再把闲余资金留存在合作社内，造成资金供给短缺，影响合作社信用合作业务的互助资金池的规模。

收益风险相关的风险指标包括资金需求和农业生产的投资收益。资金需求和农业生产的投资收益是从收益角度来考虑的，直接影响信用合作的业务量。当农业生产投资收益高时，社员才会扩大资金需求，考虑从合作社贷款，信用合作业务量上升；当农业生产投资收益低时，农户社员放弃发展农业生产，资金需求降低，信用合作业务量下降。

信用风险相关的风险指标包括社员家庭经济情况、社员参与担保抵押意愿和社员信用评级